"دراية" تمهد لصندوق سعودي متخصص بالذكاء الاصطناعي والتكنولوجيا

تتجه "دراية المالية" إلى إضافة مسار جديد لأعمالها في إدارة الأصول من خلال التحضير لإطلاق صندوق استثماري متعدد الاستراتيجيات يركز على الذكاء الاصطناعي والتكنولوجيا المتقدمة، مستفيدة من تعهد استثماري في صندوق عالمي متخصص في هذا المجال.

وتبرز أهمية هذه الخطوة في ما يمكن أن تنتجه لاحقاً من منصة استثمارية تتيح للمستثمرين في المملكة الوصول إلى شركات وفرص تكنولوجية عالمية، وخصوصاً في الأسواق الخاصة التي لا يمكن للكثيرر من المستثمرين الوصول اليها.

وأعلنت "دراية" إبرام تعهد استثماري ملزم بقيمة 65 مليون دولار، تعادل نحو 244 مليون ريال، في صندوق "HOF Capital Strategic Opportunities Fund II"، الذي تديره شركة. "HOF Capital Management"

ويستهدف الصندوق العالمي جمع 1.2 مليار دولار، مع إمكان ارتفاع حجمه إلى 1.5 مليار دولار، لبناء محفظة تتركز في الذكاء الاصطناعي وبرمجيات المؤسسات والتقنيات المتقدمة.

استثمار يمهد للصندوق الجديد

وفق الإفصاح المنشور على "تداول السعودية"، تعتزم الشركة، بعد استكمال الموافقات النظامية، تأسيس صندوق متعدد الاستراتيجيات متخصص بالذكاء الاصطناعي والتكنولوجيا، على أن يتم نقل استثمارها في صندوق "HOF Capital" إلى الصندوق الجديد الذي ستتولى "دراية" إدارته.

وبهذه الآلية، يمكن أن يشكل هذا التعهد قاعدة استثمارية أولية للصندوق المزمع إطلاقه، إذ تعتزم "دراية" نقل استثمارها في صندوق "HOF Capital" إليه بعد تأسيسه والحصول على الموافقات اللازمة.

وسددت "دراية" عند إغلاق العملية في 28 أغسطس نحو 97.5 مليون ريال، تمثل 40 في المئة من قيمة التعهد، على أن يتم سداد المبلغ المتبقي خلال 24 شهراً، وفق احتياجات الصندوق وجدول طلبات رأس المال. وستمول الشركة الاستثمار من مواردها الداخلية والتسهيلات الائتمانية المتاحة لها.

توسيع الوصول إلى فرص التكنولوجيا العالمية

وتبرز أهمية الصندوق في أنه يوسع قدرة المستثمرين على الوصول إلى شركات وفرص استثمارية عالمية في التكنولوجيا والذكاء الاصطناعي، بما فيها فرص في الأسواق الخاصة لا تكون متاحة عادة عبر أسواق الأسهم.

ويستهدف صندوق "HOF Capital" بناء محفظة تضم نحو 15 استثماراً، مع التركيز على شركات الذكاء الاصطناعي وبرمجيات المؤسسات والتقنيات المتقدمة. وتضم استثمارات "HOF Capital" الأوسع شركات تكنولوجية بارزة، من بينها شركة الذكاء الاصطناعي "Anthropic".

ومن شأن الصندوق الذي تعتزم "دراية" إطلاقه أن يوفر للمستثمرين المحليين قناة للوصول إلى هذا النوع من الفرص ضمن هيكل استثماري تديره جهة سعودية مرخصة، ويمنح الشركة في الوقت نفسه منتجاً جديداً في فئة استثمارية تشهد اهتماماً متزايداً عالمياً.

إدارة الأصول تتحول إلى ركيزة أكبر

تنسجم العملية مع مسار توسع واضح في أعمال إدارة الأصول لدى "دراية". فقد نمت الأصول المدارة لديها من نحو 5.6 مليارات ريال في نهاية 2020 إلى 22.5 مليار ريال في نهاية 2025، مع توسع ملحوظ في صناديق الأسواق العامة والاستثمارات الخاصة.

وبلغت الأصول المدارة في الأسواق الخاصة نحو 6 مليارات ريال بنهاية العام الماضي، ما يجعل الصندوق الجديد امتداداً لتوجه قائم داخل الشركة نحو توسيع المنتجات الاستثمارية خارج الأسواق المدرجة.

وتكتسب هذه الاستراتيجية أهمية إضافية بالنسبة إلى نموذج أعمال "دراية"، الذي ارتبط تاريخياً بنشاط الوساطة والاستثمار الرقمي. ويتيح توسيع قاعدة الأصول المدارة للشركة فرصة لزيادة الإيرادات المتكررة من رسوم الإدارة والاشتراك.

وقد أشارت الشركة إلى أن إطلاق الصندوق الجديد ونجاح جمع الأموال فيه يمكن أن ينعكس إيجابياً على نشاط إدارة الأصول من خلال الرسوم المرتبطة به.

من منصة وساطة إلى مدير أصول أكثر تنوعاً

تأسست "دراية المالية" في 2009 وبنت حضورها في السوق السعودية بالاعتماد على نموذج رقمي وفر للمستثمرين الوصول إلى عدد كبير من المنتجات والأسواق عبر منصة واحدة. وبعد إدراج أسهمها في السوق الرئيسية في مارس 2025، واصلت الشركة العمل على توسيع أعمال إدارة الأصول وإضافة منتجات جديدة في الأسواق العامة والخاصة.

ويضيف الصندوق المزمع إطلاقه بعداً جديداً إلى هذا المسار. فإلى جانب إتاحة الاستثمار في الأسواق المدرجة، تتجه "دراية" إلى بناء منتجات تمنح المستثمرين إمكانية الوصول إلى قطاعات عالمية عالية النمو وفرص في الأسواق الخاصة، مع توليها إدارة الصندوق وطرحه للمستثمرين في السعودية.

ومن هذا المنطلق، فإن التعهد البالغ 244 مليون ريال يمثل خطوة أولى في مشروع أوسع يمكن أن يتحول إلى منتج متخصص يوسع نطاق أعمال إدارة الأصول لدى "دراية"، ويضعها في موقع مبكر ضمن سوق المنتجات الاستثمارية المرتبطة بالذكاء الاصطناعي والتكنولوجيا في السعودية.